定期定額複利計算機 (DCA)：每月投入/月月扣款的長期報酬試算
平滑成本與累積財富的最佳策略。定期定額 DCA (Dollar-Cost Averaging) 是一種克服市場波動的投資策略。透過在固定時間投入固定金額，您可以在價格低時買進更多單位，從而降低平均持倉成本。此工具 (定期定額複利計算機) 協助您試算每月強迫儲蓄的長期複利回報。
如何使用？
在以下欄位輸入欲試算的數值：
- 本金 (Principal)：您目前準備投入的一筆資金 (例如：100,000 元)。
- 年利率 (Annual Rate)：預期的年化報酬率。參考數據：台股加權指數長期平均約 7%~9%，S&P 500 約 8%~10%，定存則約 1.5%。
- 年期 (Year)：投資的時間長度，以年計算 (例如：20 年)
- 複利頻率 (Frequency)：利息滾入本金的次數。一般股票投資選「年複利」；銀行高利活存選「月複利」。頻率越高，複利效應越強。
輸入數字即時顯示：定期定額的複利總投入、複利總金額、複利總報酬；同時提供單利對照，幫你理解複利與時間的威力。
為什麼選擇定期定額 (DCA)？
DCA 策略的核心優勢在於「去除人為情緒」與「建立紀律」：
- 無需預測市場 (No Market Timing)： 您不必擔心現在是否為最高點。長期來看，持續買進能有效平滑市場波動風險。
- 小資起步 (Accessibility)： 不需要累積到第一桶金才能開始。每月 3,000 元或 5,000 元的投入，配合時間複利，20 年後將形成可觀資產。
- 微笑曲線 (Smile Curve)： 若市場先跌後漲，DCA 投資人能在低檔累積更多份額，待市場回升時獲得比單筆投入更高的報酬率。
試算案例：每月存 5,000 元的威力
假設您從 25 歲開始，每月投入 5,000 元至年化報酬率 7% 的指數型 ETF (如 0050 或 VOO)：
- 10 年後：總共投入 60 萬，資產終值約 86 萬。
- 20 年後：總共投入 120 萬，資產終值約 260 萬。
- 30 年後：總共投入 180 萬，資產終值約 609 萬。
數據顯示：時間越長，複利帶來的「被動收益」佔比越高，後期資產增長速度將遠超本金投入速度。
投資頻率該選每月還是每年？
數據回測顯示，對於長期投資者而言，「每月投入」與「每年投入」的最終報酬率差異極小 (<0.5%)。重點在於「持續性」而非頻率。建議選擇最符合您現金流領取時間（如發薪日）的頻率即可，避免因手動操作而產生的人性猶豫。
想了解數學原理？
定期定額的背後依然是複利效應在運作。若您有一筆大額閒置資金想一次投入，請參考我們的 [複利計算機：公式與單筆試算]。
定期定額 DCA 常見問題 (FAQ)
Q1：我有一筆大額資金，該「單筆投入」還是「分批定期定額」？
這取決於您的風險承受度。
- 數學期望值： 歷史數據顯示，由於股市長期向上，單筆投入 (Lump Sum) 有 67% 的機率報酬率優於定期定額。
- 心理層面： 定期定額 (DCA) 能避免「剛買進就大跌」的心理壓力，適合保守型投資人。 若您選擇單筆投入，請切換至我們的 [複利計算機] 進行試算。
Q2：定期定額扣款頻率選「每月」還是「每週」比較好？
長期來看，差異微乎其微。根據 S&P 500 歷史回測，每週扣款與每月扣款的 20 年年化報酬率差異通常小於 0.2%。
關鍵在於「持續性」。建議配合您的現金流 (如發薪日) 設定每月扣款即可，過於頻繁的操作反而增加管理負擔。
Q3：如果市場持續下跌，定期定額還有效嗎？
有效，且這正是 DCA 的優勢所在。
在市場下跌時，固定的金額可以買入「更多單位數」。當市場反彈時，這些低價累積的單位將貢獻巨大的獲利，這被稱為「微笑曲線 (Smile Curve)」效應。定期定額最忌諱在下跌時停止扣款，那將導致您錯失降低平均成本的機會。
延伸工具
想比較同一筆資金一次投入與不定期投入的差異？請使用：
👉 複利計算機 (一次投入試算)
以實質報酬率精準試算退休金，支援兩種情境：
👉 退休計算機｜退休金試算
